ما هو التمويل المستدام وكيف يغير العالم

تغير المناخالاستثمارات

المشاركة تعنى الاهتمام

19 أبريل، 2022

لقد نضج التمويل المستدام ، فاق الاستثمارات التقليدية في الأداء وساعد في معالجة تغير المناخ. إليك ما تحتاج إلى معرفته.

 

By

كاتب أول ، المحتوى التكويني


 

  • لم يعد المستثمرون يواجهون الاختيار بين الربح وإنقاذ الكوكب.
  • التمويل المستدام يعطي الأولوية للأعمال التي تساعد البيئة.
  • لكنه يركز أيضًا على معايير العمل الأخلاقية والشمولية.

 

الدافع إلى الاستدامة هو تغيير الطريقة التي نعيش بها. ولكن ما هو التأثير على طريقة استثمار مدخراتنا ومعاشاتنا؟ مرحبًا بكم في عالم التمويل المستدام.

 

أصبحت الاعتبارات البيئية والاجتماعية والحوكمة (ESG) تهيمن على العديد من قرارات الاستثمار في السنوات الأخيرة. ببساطة ، هذا يعني استثمار أموالك حيث ستجعل العالم مكانًا أفضل.

 

ما هو التمويل المستدام

 

يغطي الاستثمار المستدام مجموعة من الأنشطة ، من ضخ الأموال في مشاريع الطاقة الخضراء إلى الاستثمار في الشركات التي تظهر القيم الاجتماعية مثل الإدماج الاجتماعي أو الحكم الرشيد من خلال وجود ، على سبيل المثال ، المزيد من النساء في مجالس إدارتها.

 

يلعب التمويل المستدام دورًا رئيسيًا في التحول العالمي إلى صافي الصفر من خلال توجيه الأموال الخاصة إلى مشاريع خالية من الكربون ، كما يقول الاتحاد الأوروبي ، الذي تهدف خطته الاستثمارية للصفقة الخضراء إلى جمع 1.14 تريليون دولار للمساعدة في دفع تكلفة جعل أوروبا صافيًا صفرًا. انبعاثات تغير المناخ بحلول عام 2050.

 

للتأكد من أن الاستثمارات المستدامة تفي بوعودها ، قامت هيئة المحاسبة العالمية ، مؤسسة معايير التقارير المالية الدولية ، بإنشاء مجلس معايير الاستدامة الدولية للتوصل إلى قواعد جديدة للتحقق من صحة مطالبات الاستدامة.

 

يوفر التمويل المستدام عوائد أفضل

 

بالإضافة إلى مساعدة الكوكب وجعل المجتمع أكثر عدلاً وشمولية ، تتزايد الأدلة على أن الأعمال المستدامة تقدم بالفعل عوائد أعلى للمستثمرين.

 

ما هو التمويل المستدام وكيف يغير العالم

 

تتبعت دراسة أجريت لمدير الأصول Fidelity أداء مجموعة من استثمارات ESG في جميع أنحاء العالم بين عامي 1970 و 2014 ووجدت أن نصفها تفوق على السوق. أظهر 11٪ فقط أداءً سلبياً.

 

وجد التحليل الذي أجرته شركة BlackRock - أكبر شركة لإدارة الأصول في العالم - أنه خلال ذروة جائحة COVID-19 في عام 2020 ، كان أداء أكثر من ثمانية من أصل 10 صناديق استثمار مستدامة أفضل من محافظ الأسهم التي لا تستند إلى معايير ESG.

 

بالإضافة إلى دفع أرباح أعلى للمساهمين ، تمتعت الشركات ذات التصنيف البيئي والاجتماعي (ESG) المرتفع أيضًا بزيادات أقوى في أسعار أسهمها في السنوات الخمس الماضية ، وفقًا لبحث أجراه موقع Morningstar المالي.

 

هذا مهم لأن معظم استثمارات سوق الأوراق المالية يتم إجراؤها من قبل المؤسسات المالية مثل صناديق التقاعد. في الولايات المتحدة ، 80٪ من الأسهم المدرجة في الشركات الرائدة مملوكة لمنظمات تعتني بأموال الآخرين.

 

في حين أن الأفراد قد يختارون كسب معدل عائد أقل لإنقاذ الكوكب ، فإن المستثمرين المؤسسيين وأمناء صناديق التقاعد لا يتمتعون بهذا الرفاهية. يجب أن يلتزموا بما يعرف بالواجب الائتماني للتصرف بما يخدم المصلحة المالية الأفضل للمستثمرين.

 

لكن العوائد المتزايدة على الأصول المستدامة تعني أن الأمناء لم يعودوا مضطرين للتضحية بالاستدامة من أجل الربح. يستشهد تقرير الاستثمار التحويلي الصادر عن المنتدى الاقتصادي العالمي بمثال صندوق التقاعد الحكومي النيوزيلندي ، الذي قال أمناءه إن تغير المناخ يشكل خطرًا على قدرتهم على تمويل المعاشات التقاعدية والتحول إلى استراتيجية تمويل مستدامة. وقد تفوق أداء الصندوق على الاستثمارات المماثلة بنسبة 1.24٪ سنويًا منذ إنشائه في عام 2003 - بفارق إجمالي قدره 7.24 مليار دولار (10.65 مليار دولار نيوزيلندي).

 

ولكن لماذا الاستثمارات الصديقة للبيئة والحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية أفضل من الاستثمارات التقليدية؟

 

وأوضح التفوق

 

أحد العوامل هو تغيير مواقف العملاء. وجدت دراسة في الولايات المتحدة أن ثلثي المستهلكين من جميع الأعمار يفضلون الشراء من الشركات التي تشاركهم قيمهم. بين جيل الألفية - الأشخاص الذين تتراوح أعمارهم بين 18 و 34 - يرتفع هذا الرقم إلى 83٪.

 

يُرجح أن يشتري المستهلكون أربع إلى ست مرات أكثر من علامة تجارية ذات غرض مؤسسي يؤيدونه ، وفقًا لمسح عالمي. ولكن إذا فعلت شركة ما شيئًا يختلفون معه ، قال ثلاثة أرباعهم إنهم توقفوا عن الشراء من تلك العلامة التجارية وشجعوا الآخرين على فعل الشيء نفسه.

 

الصناعات كثيفة الكربون مثل الفحم والنفط والغاز تجد صعوبة أكبر وأكثر تكلفة في زيادة رأس المال حيث يرفض المقرضون الرئيسيون التعامل معهم.

 

في المقابل ، من المرجح أن تفوز الشركات المستدامة بالعقود ، وتوفر التكاليف عن طريق استخدام موارد أقل ، ولديها تنظيم أقل ، وتحتفظ بأفضل الأشخاص ، وتتجنب خسارة الأموال في العمليات القديمة كثيفة الكربون ، وفقًا لبحث أجرته شركة ماكينزي.

 

أفادت رويترز أن الشركات العالمية حصلت على 859 مليار دولار من الاستثمارات المستدامة في عام 2021 ، بما في ذلك 481.8 مليار دولار في السندات الخضراء التي جمعت الأموال لمشاريع بيئية محددة.

 

ومن المقرر أن يرتفع مستوى التمويل المستدام. تسير القيمة الإجمالية لاستثمارات ESG في المسار الصحيح لتتجاوز 53 تريليون دولار بحلول عام 2025 ، وهو ما يمثل أكثر من ثلث جميع الاستثمارات العالمية ، وفقًا لتحليل أجرته بلومبرج.

 

 

تم نشر هذه المقالة في الأصل من قبل المنتدى الاقتصادي العالمي ، في 20 يناير 2022 ، وتم إعادة نشرها وفقًا لـ Creative Commons Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 International Public License. يمكنك قراءة المقال الأصلي هنا. الآراء المعبر عنها في هذا المقال هي آراء المؤلف وحده وليست من WorldRef.


 

استكشف خدمات WorldRef لتتعلم كيف نجعل عمليات عملك العالمية أسهل وأكثر اقتصادا!

محطة طاقة الرياح | حلول الطاقة المائيةمراجعة الطاقة | الطاقة الحرارية والتوليد المشترك | أنظمة الكهربائية | خدمات للبائعين  |  المصادر الصناعية المجانية   |  حلول الصناعية  |  التعدين ومعالجة المعادن  |  أنظمة مناولة المواد  |  التحكم في تلوث الهواء  |  معالجة المياه والصرف الصحي  |  النفط والغاز والبتروكيماويات  |  السكر والإيثانول الحيوي  |  الطاقة الشمسية  |  حلول طاقة الرياح